Los 10 errores de inversión más comunes y como evitarlos

La mayor parte del dinero que los inversores pierden no se debe a malas inversiones sino a comportamientos equivocados. Comprar en los momentos de euforia, vender en los momentos de pánico, no diversificar, pagar comisiones innecesariamente altas o intentar predecir el mercado son errores que se repiten una y otra vez, generacion tras generación de inversores. Este artículo describe los diez errores más comunes y explica cómo evitarlos.

Error 1: Invertir sin tener un fondo de emergencia

Antes de invertir un solo euro en bolsa, es imprescindible tener un fondo de emergencia equivalente a entre tres y seis meses de gastos en una cuenta de fácil acceso y sin riesgo de pérdida de capital. Sin este colchón de seguridad, cualquier imprevisto, una pérdida de empleo, un gasto médico inesperado o una avería importante, puede obligarte a vender tus inversiones en el peor momento posible para obtener liquidez inmediata.

Error 2: Intentar predecir cuándo va a subir o bajar el mercado

Nadie predice de forma consistente y correcta la evolución del mercado a corto plazo. No los economistas, no los gestores de fondos profesionales con equipos de analistas, y por supuesto no el inversor particular. Intentarlo genera operaciones excesivas, mayores costos de transacción y, en la mayoría de los casos, peores resultados que simplemente mantener una cartera diversificada sin tocarla.

Error 3: No diversificar lo suficiente

Concentrar toda la inversión en una sola empresa, un único sector o un solo país es asumir un riesgo totalmente innecesario. La diversificación no garantiza ganancias, pero reduce de forma muy significativa la probabilidad de pérdidas catastróficas. Una empresa puede quebrar, un sector puede colapsar, pero es extremadamente improbable que colapsen al mismo tiempo miles de empresas de distintos sectores y países.

Error 4: Perseguir las rentabilidades pasadas

El fondo que mejor resultado dio el año pasado raramente es el que mejor lo hace el siguiente. Sin embargo, los inversores tienden a mover su dinero hacia los fondos con mayor rentabilidad reciente, justo cuando es más probable que esa rentabilidad excepcional se normalice. Comprar despues de una subida grande y vender despues de una caida grande es la forma mas segura de destruir valor a largo plazo.

Error 5: Ignorar las comisiones

Las comisiones tienen un impacto enorme en el resultado final de cualquier inversión a largo plazo, a través del efecto del interés compuesto. Un 1% extra de comisión anual sobre 100.000 euros a 25 años puede suponer más de 200.000 euros menos en el resultado. Siempre compare las comisiones de productos similares y elija el más barato. Las diferencias en rentabilidad de los fondos son inciertas; las diferencias en comisiones son certeras.

Error 6: Vender en los momentos de pánico

Cuando el mercado cae un 20% o un 30%, el impulso de venderlo todo y poner el dinero a salvo es muy poderoso. Sin embargo, vender en los momentos de caída cristaliza las perdidas y te impide beneficiario de la recuperación posterior. Históricamente, los períodos de máxima caída del mercado han sido seguidos por recuperaciones que llevaron los índices a nuevos máximos. Quien vendio en el mínimo y no volvio a entrar se perdió esas recuperaciones.

Error 7: Empezar a invertir demasiado tarde

El tiempo es el activo mas valioso para un inversor. Cada año de retraso en empezar a invertir tiene un coste enorme en términos de intereses perdidos. Esperar el momento perfecto, o esperar a tener una cantidad inicial que parezca significativa, es uno de los errores con mayor coste a largo plazo. Empezar con 100 euros hoy es infinitamente mejor que esperar a tener 10.000 euros el año que viene.

Error 8: Mezclar ahorro e inversión

El dinero que puedes necesitar en los proximos uno o dos anos no deberia estar invertido en activos volatiles como acciones o ETF. Las inversiones en bolsa pueden caer temporalmente un 30% o mas. Si necesitas ese dinero para pagar la entrada de una casa o cualquier gasto importante en el corto plazo, puede que tengas que venderlo con perdidas. El dinero a corto plazo pertenece a productos seguros y liquidos. Solo el dinero que no necesitaras en al menos tres a cinco anos deberia invertirse en renta variable.

Error 9: Seguir consejos de inversores sin contrastarlos

Internet y las redes sociales estan llenos de personas que afirman haber encontrado la proxima gran inversion, el activo que va a multiplicar por diez o la estrategia infalible. La mayoria de estos consejos son inutil cuando no directamente perjudiciales. Antes de actuar sobre cualquier recomendacion de inversion, contrasta la informacion, entiende los fundamentos del activo y asegurate de que encaja con tu estrategia y perfil de riesgo.

Error 10: No revisar ni rebalancear la cartera periodicamente

Aunque la estrategia optima para la mayoria de inversores implica no hacer demasiados cambios, si es necesario revisar la cartera al menos una vez al ano para confirmar que la distribucion de activos sigue siendo la adecuada a tu situacion y objetivos. Con el tiempo, los diferentes rendimientos de los activos hacen que las proporciones se desvien de los objetivos iniciales y el rebalanceo anual es suficiente para mantener el perfil de riesgo deseado.

Tabla resumen de los 10 errores y sus soluciones

Conclusion

Evitar estos diez errores no garantiza los mejores resultados posibles, pero si elimina los principales factores que destruyen rentabilidad de forma innecesaria. La buena noticia es que todos son evitables con un poco de planificacion, automatizacion y disciplina emocional.

El inversor que empieza pronto, diversifica correctamente, minimiza los costes, automatiza las aportaciones y mantiene la calma en los momentos de volatilidad tendra, con casi total seguridad, una situación patrimonial significativamente mejor en el largo plazo que quien no aplica estos principios.

Aviso legal: Este artículo tiene carácter exclusivamente informativo y educativo. No constituye asesoramiento financiero ni recomendación de compra o venta de ningún activo financiero. Invertir conlleva riesgos, incluida la posible pérdida total del capital invertido. Los resultados pasados ​​no garantizan resultados futuros. Consulta con un asesor financiero debidamente autorizado antes de tomar cualquier decisión de inversión.